中国将重选大支柱产业（1）
(2017-10-22 14:05)
中国经济前15年，房地产业是当仁不让的支住产业。本次报告，让全体人民住有所居成为党和国家的战略选择，表明全中国，大家在城市生活和投资方面，房地产将逐渐退出最为重要的资产配置地位。也即中国将重选大支柱产业。
要谈清楚房地产之所以要退出大支柱产业，首先要谈清楚它为什么要进入。
房地产之所以要成为支柱产业，是因为上世纪90年代，特别是家电在中国城镇家庭基本普及之后，中国社会的发展，特别是亚洲金融危机之后，缺乏有效的拉动中国经济高速增长的产业。于是在98年和99年，政府推出了通过牛市拉动社会财富增长进而刺激经济的政策，从而引发五一九行情和后面的网络股行情，这一政策在后来被证明是不成功的。但同时推出了影响深远的另一个政策，就是取消福利分房（1998年，《关于进一步深化城镇住房制度改革，加快住房建设的通知》文件出台，决定自当年起停止住房实物分配，建立住房分配货币化、住房供给商品化、社会化的住房新体制），这一政策对中国社会影响深远。
当年人们绝对想不到如今中国人人谈房子。武汉今秋的住房，只要推出新房，全都网上抢购，秒杀。二百来万一套的房子，比白菜还卖得快。但现在冲进房地产里去的人，有多少人会成为接盘侠，我们不清楚。但从投资的角度，我深表担忧。
1997年，中国商品房当年销售1799.5亿,1998年销售2513.3亿;2003年,销售7955.7亿;6年中增长了4.42倍,年复合增长28.11%;同期全国平均房价从1997元/平米上涨到2359元/平米，年复合增长2.82%。2002年7月1日生效的《招标拍卖挂牌出让国有土地使用权规定》，这一政策的全面实施是2004年；当年3月31日，国土资源部、监察部联合下发的国土资发[2004]71号《关于继续开展经营性土地使用权招标拍卖挂牌出让情况执法监察工作的通知》，要求2002年7月1日《招标拍卖挂牌出让国有土地使用权规定》实施后，除按国家有关政策规定属于历史遗留问题等之外，商业、旅游、娱乐和商品住宅等经营性用地供应必须严格按规定采用招标拍卖挂牌方式，2004年8月31日前应完成关于《招标拍卖挂牌出让国有土地使用权规定》实施前的历史遗留问题的界定和处理。自此全国商品房用地采用招挂拍，而且由于一套房产天然具有较高的总价，以及中国人特殊的有房才比较容易结婚的心态，对不动产的投资偏好，导致房地产开始了井喷发展。房地产销售额在2016年达到117627亿,13年中复合增长23.02%;全国平均房价涨到7476元/平米,年复合增长9.28%。这其中房价的大幅增长是这个行业总销售额大幅增长最终超过10万亿级的一个重要原因，另一个原因自然是销售面积的高速增长；测算表明，从2003年到2016年中，年面积增速只有14.58%，低于销售额增速8.44个百分点。
房地产不仅是它这个行业能够增长,更为重要的是,它对上下游几十个行业有极大的拉动作用，于是2003年，房地产业作为拉动中国经济发展支柱产业的地位被正式确认，之后中国经济的高速增长，特别是到08年金融危机之前，房地产对中国经济的拉动作用特别明显。那几年中国经济一方面是房地产，一方面是出口高增长，导致经济年年增速超过10%，房地产年复合增速高达39.22%。
房地产涨价,成为中国前十几年经济生活中最为重要的现象和极为敏感的话题,如果就同一个地段而言,房价涨幅超过全国平均房价涨幅的三四倍很正常。因为新房的地段往往不好，价格就比较低;可是好地段的房子，新房很少，容易出现有价无市。
2010年，我从房地产全产业链条的利益角度，对整个房地产行业进行了利益分割测算，2011年，又从中国人口变化和社会阶层变化的角度，对房地产行业如何影响中国社会阶层、如何影响社会稳定进行了分析，后来又从投资总量对中国经济社会影响的角度对房地产行业的拐点进行了研判，结论都是很清楚的。关于政府卖地利益、土地财政对房地产利益链条的影响，以及1988年至1990年出生的孩子到35岁如果大面积结不了婚对中国社会稳定的影响（这让我将中国房地产调整的最后年限划定为2025年），还有中国社会投资额对房地产行业的影响，导致我们把房地产大规模调整的时间判定为2017年。
而现在就是2017年。房地产产业已经调整大半年了，还有，中国最高层对房地产的定性，是房子是用来住的，不是用来炒的，再就住有所居。因此，房地产这个行业对中国经济来说，尽管后面还会有相当大的作用，但总体上，中国的产业政策,特别是拉动中国经济增长的产业政策,中国大支柱产业政策,必然转向。
高房价对中国制造业和服务业的抑制作用，太明显了。这个大家都很清楚，我就不再凑热闹了。
因此，中国经济必须换档，必须找到新的能够引领中国经济健康发展的大产业。中国将重选大支柱产业。这个在18日的报告中已经是很明显的了。
中国将重选大支柱产业（2）
中国发展到现在，从上周的报告中，可以很清楚看出中国最高层未来的发展思路。从产业的角度，中国制造业未来的发展方向当主要为两个方面：
第一，是重大制造业项目，即大国重器那方面的，做成中国名片。
第二，即高新技术，即2025中国制造方向。
下面我们一点点说：
重大制造业项目，大国重器方向，主要是“促进我国产业迈向全球价值链中高端，培育若干世界级先进制造业集群”，即是高端大气上档次方向的。包括如下一些类型（这其中有些属于2025款）：
1。高铁，牢牢掌控世界最先进的高铁技术，包含高铁机车、地铁机车技术，并以此垄断世界高铁市场。
2。航母及其他大型舰船制造。大型民用舰船制造中国已经处于世界前列，但需要扩大优势。航母等前沿军用舰船制造，中国还需要进一步紧追或超越。
3。大飞机，航空发动机，这方面需要追赶和超越。
4。航天，火箭，卫星，北斗，飞船，空间站。这方面有的中国领先，有的需要赶超。
5。核潜艇。这个可以和2并成一类，也可以单列，因为潜艇技术更为复杂，一旦潜到水底，巨大的水压对材料的要求更高，还有水底通信等方向复杂的问题。
6。核电，这个是中国的名片，需要拉开和发达国家的差距，引领世界，特别是通过核电和平利用氢能源的技术，不需要多讲。
7。智能电网和特高压输电技术。这个是中国的名片，只是需要垄断性占领世界市场。
8。大型海洋工程装备，比如大型海上油气开采设备，可燃冰开采设备等等。
9。大型数控机床。
这些总起来呈现一个特点，高大上，有面儿。
还有三类可能并不需要特别高端大气上档次的技术，但是必须要发展好的类型：一是养老健康，中国进入老年社会，而年轻人又不够，70后80后不愿意进城伺候人，因此这个问题必须解决。因为人口基数大，因此这是一项巨大的工程。二是环保工程，要建设美丽中国，全社会的环保问题必须过关，而且不用太多年，估计最多20年，应该可以解决，还有北方海水淡化问题，是个大的战略；这方面单个工程可能并不太大，但是总体看全国，工程浩大。三是城市地下管廊建设，这项工程也很浩大。
另外的方向，就是高新技术方向。主要有如下一些重要方向：
1。量子通信。这个不用说了，中国领先，新兴行业。
2。新一代信息技术产业，包括5G，芯片，存储，显示。5G中国领先，但并没有同世界拉开差距；芯片和芯片上游中国落后，目前社会上已经在追赶，大规模投入；存储中国也开始在追赶了；显示中国与世界领先技术相差已经不大了。
3。人工智能，机器人，这个我就不多说了，前面写过好些文章。
4。新能源汽车。中国在汽车一块儿是落后于世界的，但是在新能源汽车方面，跟世界没有多大的差距。要想实现弯道超车，只有新能源汽车。大家只要想一想，若干年后，中国一定有汽车生产厂家可以达到现在丰田、本田、通用、奔驰、宝马的地位，就知道新能源汽车这个路径选择是多么正确。
5。新材料，含炭纤维，石墨烯等等各种新材料。
6。生物技术，基因技术，这个大家谈得比较多，就不再多谈了。
7。新能源，含核能，这里主要是地热能和可燃冰，也含水能，风能，太阳能及其他可再生能源。其中最核心除和核能，还有地热能和可燃冰。
8。物联网、大数据、三D打印等等。
“报告中讲：拓展实施国家重大科技项目，突出关键共性技术、前沿引领技术、现代工程技术、颠覆性技术创新，为建设科技强国、质量强国、航天强国、网络强国、交通强国、数字中国、智慧社会提供有力支撑。”这些，为我们未来投资指明了方向。
